/
/
Что такое доверительное управление активами?
Что такое доверительное управление активами?

Что такое доверительное управление активами?

Перспектива самостоятельного инвестирования привлекает далеко не всех, ведь это требует ежедневного, постоянного анализа рыночной ситуации и отслеживания динамики по выбранным направлениям и активам. Для таких инвесторов будет интересно узнать, что такое доверительное управление активами, и как правильно настроить работу с ними, чтобы получать максимальную прибыль, сведя к минимуму риски финансовых потерь.

Что такое доверительное управление активами?

Как следует из названия, доверительное управление – это передача активов в надежные «профессиональные» руки с целью инвестирования в различные финансовые инструменты. Вместо самого инвестора сделки с активами проводит управляющий, действуя от имени и по поручению своего подопечного.

Управляющая компания (банковское или иное финансовое учреждение) работает за вознаграждение, размер которого определяется согласно заранее установленных договором условий.

Услугами управляющих компаний могут пользоваться как начинающие инвесторы, так и владельцы крупных капиталов, которые готовы полагаться на профессионализм управляющих в вопросах инвестирования с лучшим результатом.

Не вмешиваясь в сам процесс, как именно будет распоряжаться средствами управляющий, инвестор может самостоятельно определить степень риска при выборе стратегии инвестирования:

  • умеренно консервативная;
  • консервативная;
  • умеренно агрессивная;
  • агрессивная.

Чем выше риски инвестирования в ценные бумаги, тем большей доходности можно достичь по ним. Однако велик и риск потери финансовых вложений. Это правило следует помнить, выбирая для управляющего приемлемый уровень риска при реализации той или иной инвестиционной стратегии.

Разновидности доверительного управления

Есть три разновидности доверительного управления инвестициями:

  1. Коллективное, когда сразу несколько инвесторов вкладывают деньги в крупные форматы (паи в ПИФах или индексные фонды). Такой формат оформления показан, если сумма вложений не слишком значительна – управляющая компания объединяет капиталы клиентов в единый пул, определяя доход каждого пайщика согласно его доле.
  2. Индивидуальное, когда управляющий работает в персональном формате, ориентируясь на солидные капиталы конкретного инвестора (примерно от 5-6 млн рублей) на основании заключенного между 2 сторонами договора. Здесь предусмотрено двойное вознаграждение – доля в доходе и ценных бумагах. В таком формате возможен учет мнения инвестора при определении стратегии, а сам управляющий лично заинтересован в улучшении результатов, однако досрочно вывести деньги не получится.
  3. Консультационное – особый вариант управления, когда управляющий не наделен правом распоряжаться активами, но дает эффективные советы по правильному инвестированию. Вознаграждением выступает фиксированная плата за предоставленную услугу. Полностью дистанцироваться от инвестиционного процесса не получится, поскольку сами сделки инвестор выполняет самостоятельно.

Для коллективного ДУ (доверительного управления) предусмотрен низкий порог, всего в несколько тысяч рублей, а сам инвестор может выбрать, в каком сегменте он будет инвестировать, однако на общую стратегию в индивидуальном порядке повлиять невозможно. Если размер капитала исчисляется миллионами, стоит задуматься об индивидуальном ведении инвестиций, а в обратной ситуации можно просто воспользоваться консультационной поддержкой профессионала.

Активы, подлежащие передаче в ДУ, включают: акции и облигации (государственные, муниципалитета или крупной компании). Не подходят для распоряжения сберкнижки, чеки, сертификаты банков, векселя.

Выбор управляющей компании

Чтобы доверить свои капиталы проведенным профессионалам, стоит придерживаться алгоритма аналогичного тому, как выбрать надежного брокера.

Оценка компании для ДУ включает проверку параметров:

  • наличия лицензии;
  • размера имущества, которым уже управляет компания;
  • рейтинг от ААА или А++ и выше;
  • комиссионные, взимаемые компанией за доверительные услуги.

Инвестирование под доверительное управление не дает гарантий, что вы получите заранее установленный доход, поскольку на фондовом рынке могут возникать неожиданные ситуации с самыми непредсказуемыми последствиями. Иными словами, ДУ – не панацея, защищающая от неудач, однако именно профессионалы из управляющей компании могут сделать так, что ваши риски окажутся минимальными, а шансы на высокий доход останутся на максимально возможном уровне.

Читайте также

Отзывы о брокерах

  • Igor Perunov в EvoTrade
    офшорный черный брокер............................
    01.04.2022
  • Грегор в Esplanade
    Торговал с этим брокером чуть больше пары месяцев и особо каких-то косяков я не увидел. Единственное, что соблазнительное и очень...
    23.03.2022
  • Брокер действительно хорош, постоянно проводит улучшения: приложения оптимизируются, процессы упрощаются. Есть кое-что посолиднее, пару месяцев назад не знаю как они...
    09.03.2022
  • Никита в Esplanade
    Большинство трейдеров ищут что то особенное.. даже не знаю что.Меня мой брокер Эспланейд мс вполне устраивает. Нравиться что торговая платформа удобная....
    07.02.2022
  • Год назад перешла к брокеру Альфа-Форекс, разочаровавшись в другом, и здесь меня все устраивает. ТУ самые гибкие из всех. Подойдет...
    26.01.2022

Вашей компании нет в нашем рейтинге?

Добавьте её!

Ваше имя*
Ваш телефон*
Ваш email*
Название компании*